パラメトリック確率過程はいくつかのパラメータを使って指定される確率過程である．これは金融（金利等），保険（保険金請求の処理等），物理学（放射性崩壊等）を含むさまざまな分野における標準モデルを提供する． Wolfram言語はパラメトリック確率過程を扱うための完全なサポートを提供する．過程の記号表現を使うと，その動作をシミュレーションしたり，データからパラメータを推定したり，異なる時間おける状態の確率を計算したりするのが簡単になる．異なる時間における状態分布や，平均関数，共分散関数等，標準特性がすべて含まれている．

離散時間と離散状態

RandomWalkProcess — 無限格子上のランダムウォーク

BernoulliProcess  ▪  WhiteNoiseProcess  ▪  BinomialProcess  ▪  RenewalProcess  ▪  CompoundRenewalProcess  ▪  TransformedProcess

離散時間と連続状態

WhiteNoiseProcess  ▪  CompoundRenewalProcess  ▪  TransformedProcess

連続時間と離散状態

PoissonProcess — ポアソン(Poisson)連続過程

InhomogeneousPoissonProcess  ▪  TelegraphProcess  ▪  CompoundPoissonProcess  ▪  RenewalProcess  ▪  CompoundRenewalProcess  ▪  TransformedProcess

連続時間と連続状態

WienerProcess — 統合されたガウス(Gaussian)のホワイトノイズ

OrnsteinUhlenbeckProcess  ▪  BrownianBridgeProcess  ▪  GeometricBrownianMotionProcess  ▪  CoxIngersollRossProcess  ▪  FractionalBrownianMotionProcess  ▪  FractionalGaussianNoiseProcess  ▪  CompoundPoissonProcess  ▪  CompoundRenewalProcess  ▪  TransformedProcess